金融数学
《金融数学》主要讲解建模和对冲中使用的金融概念和数学模型。从金融方面的相关概念、术语和策略开妈，逐步讨论了其中的离散模型和计算方法、以Black-Scholes公式为中心的连续模型和解析方法，以及金融市场的风险分析及对冲策略等方面的内容。《金融数学》作为金融数学的基础教材，适用于相关专业的本科生和研究生课程。
简介
《金融数学》主要讲解建模和对冲中使用的金融概念和数学模型。从金融方面的相关概念、术语和策略开妈，逐步讨论了其中的离散模型和计算方法、以Black-Scholes公式为中心的连续模型和解析方法，以及金融市场的风险分析及对冲策略等方面的内容。《金融数学》作为金融数学的基础教材，适用于相关专业的本科生和研究生课程。
版权
出版社机械工业出版社
出版时间2004年9月
分类科学技术-自然科学
热门划线
金融数学
[美]斯塔夫里 [美]古德曼
- 译者序
- 前言
- 金融市场
- 1.1 金融市场与数学
- 1.2 股票及其衍生产品
- 1.2.1 股票的远期合约
- 1.2.2 看涨期权
- 1.2.3 看跌期权
- 1.2.4 卖空
- 1.3 期货合约定价
- 1.4 债券市场
- 1.4.1 收益率
- 1.4.2 美国债券市场
- 1.4.3 利率和远期利率
- 1.4.4 收益率曲线
- 1.5 利率期货
- 1.5.1 期货价格的决定
- 1.5.2 短期国库券期货
- 1.6 外汇
- 1.6.1 货币套期保值
- 1.6.2 计算货币期货价格
- 二叉树、资产组合复制和套利
- 2.1 衍生产品定价的三种方法
- 2.2 博弈论方法，
- 2.2.1 约减随机项
- 2.2.2 期权定价
- 2.2.3 套利
- 2.2.4 博弈论方法——一般公式
- 2.3 资产组合复制
- 2.3.1 背景
- 2.3.2 资产组合匹配
- 2.3.3 期望价值定价方法
- 2.3.4 如何记忆用来定价的概率
- 2.4 概率方法
- 2.5 风险
- 2.6 多期二叉树和套利
- 2.7 附录：套利方法的局限性
- 股票与期权的二叉树模型
- 3.1 股票价格模型
- 3.1.1 二叉树图的重新安排
- 3.1.2 连锁法和期望值
- 3.2 用二叉树模型进行看涨期权定价
- 3.3 美式期权定价
- 3.4 一类奇异期权——敲出期权的定价
- 3.5 奇异期权——回望期权定价
- 3.6 实证数据下二叉树模型分析
- 3.7 N期二叉树模型的定价和对冲风险
- 用表单计算股票和期权的价格二叉树
- 4.1 表单的基本概念
- 4.2 计算欧式期权二叉树
- 4.3 计算美式期权价格二叉树
- 4.4 计算障碍期权二叉树
- 4.5 计算N期二叉树
- 连续时间模型和Black-Scholes公式
- 5.1 连续时间股票模型
- 5.2 离散模型
- 5.3 连续模型的分析
- 5.4 Black-Scholes公式
- 5.5 Black-Scholes公式的推导
- 5.5.1 修正的模型
- 5.5.2 期望值
- 5.5.3 两个积分
- 5.5.4 推导总结
- 5.6 看涨期权与看跌期权平价
- 5.7 二叉树模型和连续时间模型
- 5.7.1 二项式分布
- 5.7.2 多期二叉树的近似
- 5.7.3 符合几何布朗运动的二叉树构造
- 5.8 几何布朗运动股价模型应用的注意事项
- 5.9 附录：布朗运动路径的构造
- Black-Scholes模型的解析方法
- 6.1 微分方程推导的思路
- 6.2 V(S，t)的扩展
- 6.3 V(S，t)的扩展与简化
- 6.4 投资组合的构造方法
- 6.5 Black-Scholes微分方程求解方法
- 6.5.1 现金0-1期权
- 6.5.2 股票0-1期权
- 6.5.3 欧式看涨期权
- 6.6 期货期权
- 6.6.1 期货合约的看涨期权
- 6.6.2 期货期权的偏微分方程
- 6.7 附录：资产组合的微分
- 对冲
- 7.1 德尔塔对冲
- 7.1.2 Black-Scholes模型与现实世界的差距
- 7.1.3 早期的德尔塔对冲
- 7.2 股票或资产组合的对冲方法
- 7.2.1 采用看跌期权对冲
- 7.2.2 采用双限对冲
- 7.2.3 采用成对交易对冲
- 7.2.4 基于相关关系的对冲
- 7.2.5 现实中的对冲
- 7.3 隐含波动率
- 7.3.1 采用Maple软件计算波动率σ1
- 7.3.2 波动率微笑
- 7.4 参数△、Γ和Θ
- 7.4.1 参数Γ的意义
- 7.4.2 参数△、Γ和Θ的进一步分析
- 7.5 德尔塔对冲法则的推导
- 7.6 购买股票后的德尔塔对冲
- 债券模型和利率期权
- 8.1 利率和远期利率
- 8.1.1 市场规模
- 8.1.2 收益率曲线
- 8.1.3 如何确定收益率曲线
- 8.1.4 远期利率
- 8.2 零息券
- 8.2.1 远期利率和零息券
- 8.2.2 基于y(t)或P(t)的计算
- 8.3 互换
- 8.3.1 简单的互换方法
- 8.3.2 互换的实际情形
- 8.3.3 债券价格模型
- 8.3.4 套利
- 8.4 互换的定价与对冲
- 8.4.1 算术利率
- 8.4.2 几何利率
- 8.5 利率模型
- 8.5.1 离散利率模型
- 8.5.2 用利率模型为零息券定价
- 8.5.3 债券价格悖论
- 8.5.4 期望值定价法能套利吗
- 8.5.5 连续时间模型
- 8.5.6 债券价格模型
- 8.5.7 一个简单的例子
- 8.5.8 Vasicek模型
- 8.6 债券动态价格
- 8.7 债券价格公式
- 8.8 债券价格、即期利率和HJM模型
- 8.9 HJM之谜的推导
- ……
- 债券价格计算方法
- 货币市场和外汇风险
- 国际政治风险分析
- 习题选解
- 索引